上游控制出货 闪存价格回升

上游控制出货  闪存价格回升

在零售通路销售急冻、Ultrabook销售不如预期的情况下，大量的供应让NAND Flash产业陷入严重的供过于求，此外，欧债危机警报持续升高，导致市场买气明显降温，大陆零售市场需求也不佳，NAND Flash应用在闪存卡和优盘产品的买气上持续急冻，价格是一路惨跌。
据闪存市场网报价显示，Micro SD 2GB闪存卡价格从2012年1月的￥14.80下跌至五月最低价￥7.7，价格5个多月的时间跌近一半；Micro SDHC 4GB(CL2-6) 闪存卡价格也跌近50%，从￥17.60下跌至最低价￥8.8，SD和U盘模块更是跌价惨重。
 
（以上为2012年1月-5月23日深圳价格走势图）
Micro SD闪存卡跌至低价（17日）之后，价格已经跌至极限，连续2、3天价格都维持在低价价位，价格未有变化，显然上游供应商对于价格忍耐度已达极限，近两天价格出现了明显的上扬趋势，Micro SD 2GB价格从最低价￥7.7上扬至￥8.10，Micro SDHC 4GB(CL2-6)上扬幅度较为明显，反弹至23日收盘价格￥9.50，上扬8%。价格上扬的主要原因是上游供应减少，并非市场需求涌现所致。
从需求上分析，SSD目前还未发挥消耗NAND Flash芯片的实力，现在超轻薄本应用的固态硬盘(SSD)主要是和传统硬盘混合体，未如预期全部取代传统硬盘，加上系统厂因为要更换零组件，为让产品良率顺畅，以及处理器平台转换等问题，系统厂备货时间点也一直在延后，让原本就饱受供过于求之苦的NAND Flash产业商机再度延后。
从厂商动态分析，现在闪存产品价格忍耐度已达极限，不打算再持续降价，或是低卖给大陆通路商乱砍价格，因此部分厂商开始加速其他产品线布局或减产NAND Flash出货量。
据报道，三星正考虑将部分NAND Flash产线转换成生产非存储器产品，开始提升非存储器产品比重，无论是哪里一种产品，NAND Flash芯片似乎已不再是优先考量。东芝(Toshiba)和新帝(SanDisk)在日本合资的Fab 5第2期扩产进度也有放缓迹象，将视市场状况决定扩产速度；以此情况来看，上游半导体供应商已开始进行产能调节，主要任务会是把制程微缩的新技术良率拉上来，试图解决NAND Flash产业供过于求的窘境。以目前上游厂在进行产能调配，以及重新评估资本支出下，预计2012年NAND Flash产业位元成长率会降至70%左右。
一些模组厂为了降低NAND Flash价格下滑带来的冲击，纷纷竞相推出新品，威刚、劲永分别在NAND Flash、USB3.0的旅行碟上着力，威刚还推出XPG Xtreme系列 DDR3 2133X 8GB 与16GB 套装组，由于搭载SSD的消费性电子产品需求不佳，部分模块厂开始把目标投向工控产品领域用SSD，将重心放在全球工控产品展览上。
另有业者认为，DRAM价格明显好转，存储器模块厂预计会在第2季会提升DRAM模块比重，降低NAND Flash产品比重因应市道。
下游厂认为，现在终端通路商库存水位极低，倘若第3季传统旺季维持正常水平，下游通路商只要一开始补货，NAND Flash价格有机会脱离泥淖。
再者业界也认为，苹果(Apple)若6月开始为下半年传统旺季进行采购，有机会带动下游厂补货需求，以下半年应用来看，未来成长空间极大，比零售端的闪存卡和优盘好太多，因此业者也都极力拉抬智能型手机用eMMC和行动装置用SSD的营收比重，避免业绩掉太多。由于在4、5月连续重挫两个月后，之后跌幅明显缩小，第3季开始价格有望止稳，而第3季递延的传统旺季买气是很重要的观察指标。